欧盟终于实施禁运,油价新高预警半年,美

首先简单说一下今天的行情，今天几大指数继续维持强势，沪指和深指都创了新高，这个时候上涨惯性还有一些，后面还会有创新高的可能。

今天的板块排行来看，基本上是“涨价逻辑”和“疫情复苏逻辑”这两条线。像是种植业、粮食、玉米、乳业这些，并没有突出的利好消息，只有一个原油价格创新高的外部因素。

所以说，涨价逻辑验证才是根本原因所在。

关于涨价逻辑，之前我跟大家分享过，它的基础就是，年，全球的工农业大宗商品会保持高位震荡，同时遇到一些消息面的刺激还会创出新高，相关行业的利润是能保证的。

比如在之前讲解粮食危机的视频中，我跟大家提到过，全球粮食的交易有80%集中在四大寡头的手中，由于粮价上涨，这四家寡头在年的利润普遍增长了50%以上。

在最近原油价格的表现上，可以说是对于这个判断的一个验证。之前有一个阶段，国际原油价格和美股都出现了下杀，市场里出现了一种恐慌的声音，认为美国股灾来了，流动性危机来了。

当时我跟大家强调，不要轻易说美国股灾，因为美国这个国家的经济是以金融为基础的，只要美军霸权和美元霸权还存在，那么美股股灾就很难出现，即使出现了，也会很快涨回去。

比如说最近二十年美国的两次股灾，一次是年金融危机，一次是年疫情，美股虽然出现了暴跌，但是全都在接下来一年中涨回去，翻了两三倍。

关于原油，我也反复跟大家说，俄乌冲突的后遗症比战争本身还要可怕，不是短期内可以解决的。

比如说刚刚乌克兰农业部就公布了一项数据，今年播种面积将下滑20%。

现在乌克兰的农田里，到处都散落着炮弹，这种情况下，恐怕到年，粮食价格都很难降下来。为什么？乌克兰是欧洲粮仓啊。要是形势不严峻，为什么那么多国家都开始禁止本国农产品出口了。

这段时间，煤炭、原油、粮食，涨价逻辑基本上走了一个遍。所以说只要底层逻辑存在，不要轻易被短期市场波动打败，逻辑验证需要的仅仅是时间，你要做的仅仅是等待。

国际原油的走势，也非常好地体现了这么一种特征，就是高位震荡，在消息面刺激下可能创新高。这次原油价格创新高受到了什么刺激呢？就是欧盟终于下定决心要彻底禁运俄罗斯的油气了。

根据欧盟官员的表态，年底之前，欧盟从俄罗斯进口的石油将在今年年底前被削减90%。

说实话，这件事有点出乎我的意料之外，欧盟之前推出了大举发展绿色电力的政策，但是这需要建设电站、推广新能源汽车，这个时间周期怎么也得一年以上。

之前欧盟是怎么对俄罗斯实施油气禁运的呢？欧盟并不是一个组织严密的军事化同盟，只是一个松散的联盟，很多国家都是坚决反对对俄罗斯实施石油禁运的。

比如说匈牙利、斯洛伐克。你们美国英国这些大国搞霸权主义，凭什么我们跟着受罪。然后欧盟就除了一条特别有意思的政策，就是不能通过海运的方式购买俄罗斯的石油，但是通过管道是可以的。

为什么对俄罗斯实施油气禁运这件事这么困难呢，因为欧盟对俄罗斯实施油气禁运，对欧盟和俄罗斯都是有害无益的，对谁有益呢？美国，这能满足美国的霸权主义和政治利益。

禁运之后，欧盟的能源价格要暴涨，物价飞升；俄罗斯就好过吗？能源出口占俄罗斯比重的28%，这是一个非常恐怖的数据。所以俄罗斯对于不友好国家反制，只是要求它们使用卢布支付，而绝不是主动对他们实行油气禁运。

这个时候大家要注意一下，年原油为首的大宗商品，主基调是高位震荡，而不是直线拉升。

欧盟这次的政策并没有公布太多的细节，不排除是为了应付美国的逼迫而实施的缓兵之计。

还是那句话，跌下来时谨记逻辑，涨上去后建议大家多去关心不确定性。

不过这次事件反映出了另一个明牌：欧盟的去俄罗斯化去石油化之路已经一去不回头了。

去石油化，不仅仅是对于俄罗斯的反制，同时也是对沙特卡脖子的回应。因为美元锚定了石油，不排除去石油化也隐藏着去美元化的小心思。

毕竟，依靠正常的政治外交经济手段，想让欧元抗衡美元是不可能的了。但是说实话，哪怕是名义上的盟友小弟，谁又愿意一直被人欺压呢。

这件事还有一个影响，就是欧盟一定会坚定推行绿色电力新能源政策。

最近光伏行业在悄然发生一种变动，就是异质结电池要开始量产落地了。之前光伏行业的技术路线是PERC，理论极限转换率是24%，但是新一代的异质结技术已经突破了PERC的理论极限值。

还有一点，海外地区是比较偏好异质结电池的。这对于国内走HJT路线的光伏设备公司会构成持续利好。

涉及到哪些优质公司呢？卖个关子，放在文末的“每日分享”栏目中。

下面我们来说一下美联储缩表的事。很多朋友分不清加息和缩表，这里简单解释一下。

加息这个就不用说了，大家接触比较多，就是存贷款利息升高，鼓励人们去存款，限制人们去借贷，可以达到降低流通中货币数量，为经济降温的作用。

什么叫缩表呢？通缩来说，美联储购买美国国债，这叫扩表。美联储买了国债，美国政府得到了钱，然后美国政府就把钱都发出去，给企业，让企业不要破产继续经营；给老百姓，让他们出门消费，进而盘活经济。这叫扩表。

什么叫缩表呢？就是反过来，美联储抛售美国国债，把现金留在手上，让流通中的货币减少。业内普遍认为，从紧缩的角度，缩表往往比加息的影响还要大。

美联储为什么先加息了几次才缩表，为什么反复给市场打预防针，就是因为它的杀伤力太大了。

关于这次缩表会有多大的影响，首先从美股的角度来讲，因为已经没有了预期差，所以影响应该不会太大。最大的问题，在于美元回流对于全球其他国家金融市场的冲击。

大家发现一件事没有，最近半个月，人民币突然就刹住车，不再快速贬值了。这里面的原因是什么？恐怕就是应对美联储缩表的。

如果大家